【期货纯技术模拟交易】11月末总结（08.11.30）

不知不觉又走过了一个月的时间，离年末也只有最后一个交易月份了。回想起去年10月份入行，如今已经一年有一个月，虽然绝对业绩上不尽人意，但还是学到了不少东西，市场经验也好，交易理论上的知识，自己也总结出了一些。今年上半年由一个完全的门外汉，偏听轻信的初学者成长至今，经过了不少血的教训，付出昂贵的学费之后，总算是入门了。至少比起入行多年都没什么长进，纯粹还是靠听消息、凭感觉交易的某些“老”手来说也算是走快了几步吧。终于总结出了一套适合自己的交易方法，接下来就是让时间来证明了。以上都是题外话，先贴上本月期货模拟交易各帐户月末截图：（股票实盘继续空仓）

操作体系：

观察体系一：

观察体系二：

观察体系三：

与上月末相比，四个帐户本月末的净值都有不同程度的下降（损失），幅度分别为操作体系（-12.04），观察体系一（-26.37），观察体系二（-3.71），观察体系三（-8.85）。可以看到，频繁买卖的观察体系一跌幅依然第一，再次证明了均线不可过快；而操作体系的本月跌幅超过了观察体系三，净值下降幅度上升至第二位；观察体系二仍然很稳健的居于榜首。

操作频率上，观察一本月进行了７次交易（按建仓次数算）；操作体系２次；观察三５次；观察二１次。其中观察二本月其实有第二次建仓的机会，只是因为一个小差错而未能建仓，月末观察时四个体系也只有它是空仓。观察一操作频率过快导致净值较大损失基本已经确定；而观察三和操作体系排名的变化则要区别来看，即不能由观察三的更多操作得出更好的结论；应当认为，操作体系只进行了一个完全的买卖，而第二次才建仓，按照概率上来看完全有可能是因为此次恰好（运气不好）选中了错误的时间入市，虽然很快平仓但还是导致了损失；而时间没有给它弥补的机会。时间刻度拉长的话很可能结果就会倒过来了。观察二的良好表现也有类似原因，因为没能建仓而躲过了后期的净值损失。

总之还要拉长时间继续观察。观察一已经证明失败，而其他三个体系的优劣还不能确定。操作体系和观察而都是很稳健保守的，仅从两个月（事实上是一个半月）还难分胜负，因为完整买卖次数太少了，没有几十次的买卖甚至很难看出该种方法净值波动的趋势，长期能否盈利都不一定。让我们继续。